Quem investe no exterior sabe a sensação: o ano passa, os resultados vão se acumulando, e só na hora da declaração anual é que o imposto de 15% sobre ganhos de capital aparece de verdade. Até aqui, entender esse impacto ao longo do ano exigia planilha, cálculo manual e muita atenção, quando dava tempo de fazer.

A Avenue acabou de lançar o otimizador de impostos, uma funcionalidade pensada para mudar essa relação com o número. Em vez de uma surpresa em março do ano seguinte, você passa a ver, dentro da sua conta, os ganhos realizados, as perdas em aberto e o valor tributável aproximado do ano, tudo em reais e com a data-base sempre visível, e identifica oportunidades de economia de imposto ao realizar perdas que compensam ganhos do ano.

Esse é um conceito comum lá fora, mas ainda pouco explicado em português. Neste artigo, você entende o que é o otimizador de impostos, qual o seu objetivo, como ele foi desenhado, para quem está disponível agora e o que ele não faz.

O problema que deu origem à funcionalidade

Isso é parte da virada de chave da Avenue para dar mais clareza na vida global do investidor brasileiro: não basta abrir uma conta no exterior, é preciso entender o que isso significa na prática, inclusive no bolso e na declaração.

Fora do Brasil, o chamado tax loss harvesting já é um conceito consolidado entre investidores e assessores: a ideia é usar perdas em ativos para compensar ganhos do ano e reduzir o imposto devido, de forma legal e dentro das regras da Receita Federal. Aqui, praticamente não existia conteúdo em português explicando a lógica, e o cálculo, quando feito, era manual: cada investidor (ou seu assessor) juntando notas de corretagem e montando uma planilha para tentar antecipar o impacto do imposto e enxergar essas oportunidades de economia.

🔗 Para entender as regras vigentes de declaração, veja também IR 2026: como declarar investimentos no exterior e as novas regras do Imposto de Renda para quem investe fora.

Como a Avenue desenhou a experiência

O otimizador de impostos não nasceu só como uma tela nova. Ele foi construído a partir de alguns princípios de design que valem a pena entender, porque explicam por que a ferramenta funciona do jeito que funciona.

Ensinar antes de mostrar os números

Como o conceito ainda é novo para boa parte dos investidores brasileiros, e mexe diretamente com imposto, terreno onde ninguém quer errar, a Avenue optou por um onboarding educativo antes de qualquer diagnóstico. Você entende o que está vendo antes de ver os números.

Transparência no cálculo

Todos os valores aparecem em reais, sempre com base na PTAX de compra e de venda do Banco Central (a cotação oficial para fins de Imposto de Renda, diferente da cotação comercial do dia) e com a data-base sempre visível. Ganhos realizados e perdas em aberto ficam lado a lado, com o valor tributável aproximado e a economia de imposto estimada em destaque, sem letras miúdas escondendo o que importa.

Controle nas mãos do cliente

Esse ponto é central: nenhuma ordem é enviada e nada é executado automaticamente. A ferramenta existe para apoiar a sua decisão: você escolhe as posições, simula o quanto poderia economizar de imposto ao realizar uma perda para compensar um ganho do ano, e só então decide se vale a pena fazer essa movimentação. Você pode salvar ou receber o relatório por e-mail. A decisão de manter, vender ou recomprar um ativo continua sendo inteiramente sua.

Linguagem cuidadosa

Em vez de termos alarmistas, o otimizador fala em “perda contábil” e “perdas em aberto”. E o contraponto está sempre presente: manter um ativo também pode ser a melhor decisão para o seu caso, dependendo do seu planejamento e perfil.

Como funciona, em 4 passos

1. Acesse o otimizador de impostos na sua conta Avenue (tanto pela área de Impostos ou pela área de Investimentos)
2. Entenda o conceito no onboarding educativo, antes de ver qualquer número
3. Veja o diagnóstico do ano: ganhos realizados, perdas em aberto e valor tributável aproximado.
4. Simule e salve o relatório, recebendo-o também por e-mail, se preferir

Como funciona o otimizador de impostos da Avenue

Construído junto com quem vive o problema todo dia

O otimizador de impostos não foi desenhado isoladamente pelo time de produto. Ele nasceu de conversas com o time MyProfit, com assessores que já faziam esse tipo de análise manualmente para seus clientes, e com os times de Inteligência e Compliance envolvidos desde o início do desenho. A Avenue também conduziu pesquisas de usabilidade com investidores reais ao longo do processo, para ajustar a linguagem e a experiência antes do lançamento.

Para quem o otimizador de impostos está disponível agora

Nesta primeira fase, a funcionalidade está disponível para todos os clientes, pessoa física e pessoa jurídica, com investimentos no exterior na Avenue e que tiveram ganho realizado no ano a ser compensado. A única exceção são as PICs (Private Investment Companies), que ainda não têm acesso à funcionalidade nesta fase.

Vale destacar os demais limites desta fase inicial: por enquanto, o otimizador considera apenas ativos da Avenue e apenas posições offshore. Prejuízos de anos anteriores ainda não entram no cálculo.

O que vem por aí

A Avenue segue evoluindo essa experiência, com o olhar sempre voltado para dar mais clareza ao investidor sobre o que a vida global significa na prática, inclusive na hora do imposto.

FAQ sobre o otimizador de impostos

O que é o otimizador de impostos da Avenue?

É uma funcionalidade que calcula oportunidades de economia de imposto a partir dos seus ganhos realizados e das suas perdas em aberto no ano, para investimentos no exterior feitos pela Avenue, mostrando o valor tributável aproximado e o quanto você poderia reduzir ao compensar perdas com ganhos.

O otimizador de impostos tem custo?

Não, a funcionalidade está disponível sem custo adicional para os clientes elegíveis.

A Avenue executa alguma operação por mim através do otimizador?

Não. A ferramenta mostra números, simulações e oportunidades de economia de imposto. Qualquer decisão, e qualquer execução, continua sendo sua.

Não vejo a funcionalidade na minha conta. Por quê?

O otimizador de impostos aparece para clientes elegíveis: pessoa física ou pessoa jurídica, com investimentos no exterior na Avenue e ganho realizado no ano a ser compensado. PICs ainda não têm acesso nesta fase.

Conclusão

O otimizador de impostos não substitui a sua declaração anual nem o seu contador, mas muda o momento em que você passa a enxergar o impacto fiscal dos seus investimentos e, principalmente, as oportunidades de economia de imposto que você tem: não mais só em março do ano seguinte, mas ao longo do ano, com clareza e no seu controle.

Quer ver quanto você poderia economizar? Acesse o otimizador de impostos na sua conta Avenue. E se você ainda não tem conta, abra a sua agora.

Fontes usadas

Brief de produto fornecido pela autora (desenho da funcionalidade, nome comercial, regras de elegibilidade).

Lei nº 14.754/2023 (Lei das Offshores) — tributação de investimentos no exterior, alíquota única de 15%.

Connection Avenue: “IR 2026: Como declarar investimentos no exterior?” — link verificado e ativo.

Connection Avenue: “Entenda as novas regras do Imposto de Renda exterior” — link verificado e ativo.

Disclaimers

O investimento internacional envolve riscos especiais, incluindo flutuações cambiais, diferentes padrões de contabilidade financeira e possível volatilidade política e econômica.

Este material possui caráter exclusivamente informativo. As regras, orientações e interpretações regulatórias podem ser alteradas a qualquer momento por autoridades competentes. Dessa forma, recomenda-se fortemente a verificação contínua das fontes oficiais, bem como a consulta às versões mais atualizadas das normas, orientações e comunicados regulatórios pertinentes. Os assuntos aqui tratados não devem ser considerados como aconselhamento tributário ou jurídico. Você deve consultar um profissional qualificado para tratar dessas questões.

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